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一、現金流量表概述
現金流量表在填列的時候要分為以下三部分填列即:經營活動、投資活動、籌資活動,現金流量要按照現金的流入和流出的總額填列。在對現金流量分類的時候,對于未特別指明的現金流量,應當按照現金流量表的重要性原則和分類方法,判斷出交易事項產生的現金流量應該歸屬于哪類,對于重要的現金流入或者流出應該單獨列出。
二、現金流量表分析在銀行信貸審批中的意義
企業按照收付實現制反映出來的,通過經濟活動在一個會計期間產生的現金流入和流出的總稱叫做現金流量。它考核的對象是現金,并以收付實現制為基礎,與權責發生制相比它克服了會計收益信息的缺陷,既可以計量明確,又可以客觀、真實、準確的評價企業的現金流動情況,可以通過對企業現金流量表的分析,得出企業的償債能力、盈利能力、發展能力等指標。在企業的日常工作中,分析企業現金流量表是一項重要的工作內容,對于外部企業來說是做出評價判斷的依據,通過對企業現金流量表的分析可以了解企業的現金流量的主要來源、結構等方面的信息,評價企業在外部經濟環境變化情況下對現金收支進行調節的能力,判斷出企業的償債能力和未來發展能力。銀行作為一個以安全為經營前提的企業,它的經營目的在于獲取最大的收益。銀行在向企業提供貸款的目的在于企業可以在按期償還貸款的同時,通過收取相關的費用的方式獲取收益,因此銀行最關心的是企業的償債能力和發展能力,貸款企業的盈利能力直接影響到了企業的償債能力,因此銀行也比較關心企業的盈利能力。現金流量表中的信息可以客觀準確的評價企業的償債能力、盈利能力以及變現能力,因此對企業現金流量表的分析可以讓銀行了解企業的償債能力、盈利能力,保證貸款安全,降低貸款風險。一方面,企業現金流量表是能夠直接的反映出企業的償債能力,為債權人提供真實的財務狀況,對于銀行的實用性更強,便于銀行做出信貸審批的決策。在現金流量表中,現金及現金等價物代表著企業即期償債能力,是可以隨時用來償還債務的,銀行可以對該項的分析來了解企業的償債能力。另一方面,銀行可以通過對企業現金流量表的分析認識企業財務機動性。現金流量表中的信息不僅可以反映出企業的資金來源、數量以及結構,也可以反映出當期企業現金和非現金投資與理財交易對企業財務的影響,因此銀行可以通過對企業的現金流量表的分析,了解當企業面對財務困難的時候的融資能力、適應能力,為銀行信貸審批提供依據。
三、企業現金流量表分析在銀行信貸中的應用
(一)通過現金流量表分析企業的償債能力
在日常的經營中,為了保證企業的正常經營,企業就要擁有一定的現金來償還債務,企業實際的現金與負債的比例體現了企業現金流量的償還能力,我們可以通過這個比例來了解企業在生產經營過程中現金流量對負債的保證水平,如果在生產經營中企業擁有足夠的現金流量,就有較強的償債能力,企業的信貸風險就會很低,相反到期沒有足夠的現金流量來償還債務,那么面對的信貸風險就會很高。在日常的經營中,企業的現金流量在流動負債的比例是受到行業因素影響的,因此銀行可以將該指標與同行業對比,分析企業的發展能力。具體來說可以通過對企業現金流量表的分析得出現金比率、經營現金流量比率等來評價企業的償債能力,其中現金比率等于現金及現金等價物除以流動負債,該指標能夠較好的反映出企業的償債能力,能夠準確的評價企業資金的流動性,一般情況下比率越高代表著企業的償債能力越強,但是過高的現金比率雖然能夠保證銀行貸款到期償還,但是也說明企業的盈利能力較低;經營現金流量比率等于經營活動現金流量除以負債總額,該指標可以從動態的角度分析企業的償債能力,是一項最直接的指標,重點在于強調在經營過程中產生的現金流量償還負債總額的能力,一般來講該指標比率越高代表企業的償債能力越強,銀行信貸就越安全。
(二)通過企業現金流量表的分析,判斷是否追加貸款
雖然說一些企業在短時間內的償債能力并不是很高,但是銀行通過對該企業的現金流量表的分析,得出了該企業未來的經營是有很大的發展能力的,也可以選擇追加貸款,來緩解企業的償債壓力。具體來說可以通過經營現金增長率指標來評價企業的發展能力,它等于本年經營現金凈流量增加額除以上年經營現金流量,一般情況下該指標大于1,反映出企業經營現金凈流量處于上升的階段,代表企業發展前景較好,如果該指標為1,代表企業發展能力一般,如果小于1,代表企業不具有良好的發展前景,銀行不應該再追加貸款。同時,銀行也可以通過企業的現金流量表,了解到企業的主要投資方向,如果發現企業盲目投資,導致了營運資金的減少,這樣銀行為了保證按期收回貸款,就可以不再追加貸款。
四、總結
綜上所述,對企業現金流量表的分析對于銀行信貸審批起著重要的作用,為了降低銀行信貸的風險,在銀行信貸審批的過程中可以通過對企業現金流量表的分析作為向企業貸款的客觀依據,進一步保障銀行信貸的安全性。
作者:張佳越 單位:哈爾濱石油學院