股權激勵機制方案

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股權激勵機制方案范文第1篇

為貫徹落實市領導指示精神及市安委會校園安全專業委員會暨全市校園安全工作電視電話會議精神，進一步加強全區校園安全管理，壓實校園安全管理責任，預防安全事故發生，現就建立完善防范校園安全事故工作機制有關事項通知如下：

一、設立專項工作組

為加強校園安全工作日常監管和加快校園安全事故應急處理，及時發現問題、處理問題，根據校園安全工作重點任務和部門職責，決定在區校安委下設防溺水、心理健康安全、交通安全、環境整治、校園安全督導等五個專項工作組。

1.?防溺水工作組。由區教科體局局長助理XX任組長，區教科體局安全辦負責人XX、區委政法委副科級干部XX、區水利局河長辦負責人XX、區自然資源分局法規股股長XX、區住建局質監站長XX、區交通局干部XX、區文廣新旅局文化稽查隊干部XX、區公安局治安大隊副大隊長XX等為成員。

2.?心理健康安全工作組。由區衛健委副主任XX任組長，區衛健委健康教育所干部XX、區教科體局安全辦負責人XX、區公安局團委書記（政工室）XX、團區委學少部部長XX、區婦聯辦公室主任XX等為成員。

3.?交通安全工作組。由區公安局黨委委員、交通管理大隊長XX任組長，區公安局交警大隊秩序科負責人XX、區教科體局安全辦負責人XX、區交通局干部XX、團區委學少部部長XX等為成員。

4.?環境整治工作組。由區教科體局局長助理XX任組長，區教科體局安全辦負責人XX、區公安局治安大隊副大隊長XX、區委政法委副科級干部XX、區消防大隊參謀XX、區市場監管局食品生產流通股股長XX、區城管局城管大隊負責人XX、區文廣新旅局文化稽查隊干部XX、區應急管理局綜合協調股股長XX等為成員。

5.?校園安全督導工作組。由區教科體局黨委委員、副局長XX任組長，區教科體局安全辦負責人XX、區衛健委健康教育所干部XX、區公安局治安大隊副大隊長XX、區水利局河長辦負責人XX、區市場監管局食品生產流通股股長XX、區應急管理局綜合協調股股長XX等為成員。

五個工作組實行調派制，堅持每天調度。建立常態化應急處置機制，一旦發生學校安全問題，立即由督導組和歸口的工作組聯合派人到現場調查分析處置。區校安委將不定期組織各個組的組長研判調度歸口工作。

二、建立約談制度

為進一步強化校園安全工作，督促各部門、各校認真履行相關職責，確保校園安全穩定，從即日起，發生1例學生死亡的責任事故，由鄉級層面開展調查，并由分管副鄉（鎮）長約談有關部門主要負責人，區教科體局長約談校（園）長；發生2例學生死亡的責任事故，由區級層面開展調查，并由副區長約談鄉鎮分管領導，區教科體局局長約談中小學校（園）長，區校安委有關成員單位主要負責人約談鄉鎮（部門）主要負責人；發生3例學生死亡的責任事故，由區長約談鄉（鎮）長。如果是責任事故，將啟動倒查問責機制，嚴肅處理相關部門和責任人。各鄉鎮（部門）、各校要建立完善校園安全工作機制，認真履行主體責任，加強學生安全教育和管理，切實履職盡責，堅決防范校園安全事故。

約談前，由約談人簽發《校園安全監管約談通知書》（附件1)，送達被約談單位或被約談人處，告知約談的時間、地點及內容，約談對象應按規定接受約談。約談后5個工作日，由約談部門將加蓋公章的《校園安全監管約談紀要》（附件2）報市、區校安委辦公室備案。被約談單位應就被約談問題深刻剖析原因，并限期整改到位。約談必須以事實為依據，堅持適時、適度、從嚴掌握原則，不得隨意約談，更不得無原則約談，確保約談的嚴肅性。

三、建立獎懲制度

對沒有出現1例學生安全事故的鄉鎮、學校（幼兒園），將在教育等方面的項目、資金、政策等統籌安排上進行重點傾斜，評優評先優先考慮。對出現多例安全事故的鄉鎮、學校（幼兒園），將取消評優評先資格和調減教育等方面的項目、資金、政策安排。

四、建立信息報送制度

加強信息報送，校園安全工作實施“日報告”制度和“零報告”制度。各校要隨時掌握和調度各類重要緊急情況，重要情況或重要信息第一時間報告，每天16點前須將全天綜合情況報送至區校安委辦公室（區教科體局安全辦），有事報情況，無事報平安。各校要加強學生安全教育和輿情管控，發生安全事故不得遲報、漏報、瞞報。遲報、漏報、瞞報及造成網絡輿情等不良影響的，將對相關責任人進行約談并嚴肅問責。

各鄉鎮（部門）、各校要進一步壓緊壓實屬地管理責任、部門監管責任、學校主體責任、家庭監護責任，切實提高校園安全防范能力。XX區校安委將進一步細化完善防范校園安全事故工作機制，參照市校安委成立以上五個區級工作組和建立約談、獎懲、信息報送制度，加強統籌調度，形成工作合力。

附件：1.?校園安全監管約談通知書

2.?校園安全監管約談紀要

附件1

年校園安全監管約談通知書

約談人

約談單位

被約談人

被約談單位

約談時間

年??月??日??時

約談地點

約???談???事???項

（約談單位蓋章）

年???月???日

聯系人

聯系電話

附件2

年校園安全監管約談紀要

[???????]??????號

約談人

約談單位

被約談人

被約談單位

記錄人

約談時間

年??月??日??時

約談地點

約談事項

約談記錄：

（約談單位蓋章）

年???月???日

被約談人簽字

年??月??日

股權激勵機制方案范文第2篇

關鍵詞：中等職業教育；技能大賽；內蒙古；選拔賽；方案設計

中圖分類號：G719.21 文獻標識碼：E 文章編號：1006-5962（2013）01-0056-01

為了進一步促進我國職業教育事業的發展，切實加強技能型人才的培養，提高職業教育質量，展現職業學校學生積極向上、奮發進取的精神風貌和熟練的職業技能，有關主管部門擬在全國范圍內舉辦中等職業教育護理技能大賽，通過規范護理技能操作及選拔優秀護理人才，提高臨床護理教學質量。內蒙古地區由我校承辦參加全國大賽選手的選拔賽工作，為了保證本次選拔比賽的科學、合理、公平、公正，選拔出能代表本區參加全國大賽的最優秀選手，我校選拔賽組委會特制訂如下比賽規則，望各界人士參照執行。

1 選拔賽參賽對象、時間

1.1 參賽對象。參賽選手須為各盟市中等職業衛生學校中的在籍學生，不接受個人報名。報名人員經資格審查合格后，方可參賽。要求參賽隊參賽人數為6人，其中領隊及指導教師2人，選手4人。

1.2 時間。決定于2011年4月18日（周一）報到，下午3：00召開領隊會議并抽簽，會后各校領隊和選手參觀熟悉比賽場地和設備；19日（周二）上午8：30開始比賽，12：00結束；下午14：00開始比賽。

2 選拔賽評委及評分

評委由教育廳確定，每賽點設2人。評委依據相應的評分標準獨立評分，取其平均值即為該選手該項目技能操作最后得分（保留小數點后兩位）。

3 選拔賽場地、項目及設施

3.1 場地。比賽在包頭市衛生學校臨床護理實訓中心舉行。場地功能單元包括：選手休息室、工作人員休息室、選手更衣室、選手檢錄處、抽簽處、比賽物品準備室、分項目賽點（五個項目同時進行）、賽后物品處置室、分數統計處、申訴仲裁室。

3.2 選拔賽項目及設施

3.2.1 項目。徒手心肺復蘇，密閉式靜脈輸液法，臥有病人床更換床單法，氧氣吸入，無菌技術，每位參賽選手考5項操作。

3.2.2 設施及備物

3.3 操作規程。操作規程參照人民衛生出版社中職護理專業《護理專業技術實訓》教材，及人民軍醫出版社（配光盤版）《護士崗位技能訓練50項考評指導》執行，屆時比賽項目依評分標準進行。

4 選拔賽規則和注意事項

4.1 參賽須知

（1） 選手參賽時必須持本人身份證、學生證，并配帶統一簽發的參賽證，缺證者取消參賽資格。

（2） 參賽選手應嚴格遵守賽場紀律，服從指揮。各隊之間應講團結、友好、協作，避免發生矛盾。

（3） 賽前一日，組織各領隊和選手參觀熟悉比賽場地和設施。比賽當日選手必須按比賽時間，提前30分鐘檢錄進入賽場，遲到15分鐘者不得參加比賽。

（4） 參賽選手須服從評委及工作人員指揮。比賽過程中或比賽后發現問題（包括比賽或其它問題），應由領隊在比賽當天向仲裁組提出申述。領隊、指導教師、選手不得與比賽工作人員直接交涉。

（5） 選手在比賽過程中不得擅自離開賽場，如有特殊情況，需經工作人員和評委同意后作相應處理。

（6） 在比賽規定時間結束時，應立即停止操作，不得以任何理由拖延比賽時間。

4.2 選拔賽規則

（1） 參賽選手必須統一著裝，不得在參賽服飾上作任何標識物，不得攜帶移動電話及其他通訊工具，一經查實則取消本次比賽成績。

（2） 所有參賽選手抽簽決定分組及參賽順序，依組按順序在相應賽點逐項逐個進行比賽。

（3） 參賽選手憑參賽證和身份證兩證齊全進入賽場，賽場工作人員負責對各參賽選手進行資格審查。比賽前30分鐘每批次參賽選手由賽場工作人員組織指揮到指定的準備室進行各項賽前準備工作。

（4） 參賽選手在規定時間內獨自完成各比賽項目。比賽過程中如出現儀器設備故障問題，應提請賽場工作組負責人及評委確認原因。如果確實是因為設備故障原因導致選手中斷或終止比賽，由評委視具體情況作出決定。

（5） 選手開始操作和結束操作，均須舉手向評委示意。比賽終止時間由評委記錄在案。經評委檢查許可后，參賽選手方可離開比賽場地。

（6） 選拔賽設一個電腦計分臺，一個人工計分臺。

4.3 其他注意事項

（1） 本項賽事各類工作人員必須統一佩戴由賽事組委會統一印發的有效證件。

（2） 各賽點除評委、賽事工作人員外，其他人員未經賽點工作組允許不得擅入賽場。

（3） 參與賽事報道工作的各類新聞媒體須經賽事組委會允許方可入場，并且入場后須聽從現場工作人員的安排和管理，不可影響賽事正常進行。

（4） 各參賽隊可有一人憑輔導教師證進入賽場。

5 成績評定

5.1 比賽成績由評委會集體評定，依據賽場紀錄和評分標準，力求客觀公正的評判、計分。

5.2 本次賽事只計個人成績，根據選手五項比賽總成績直接排序，出現相同成績時，由仲裁組作最終裁定。

6 申訴與仲裁

6.1 對不符合比賽規定的設備，有失公正的檢測、評判、獎勵，以及對工作人員的違規行為等，參賽選手均可依照有關程序提出申訴。

6.2 選手申訴須由本代表隊領隊或輔導教師按照規定時限以書面形式向仲裁組提出。仲裁組對選手申訴不得拒絕并須認真負責地進行審理后，將處理意見反饋給領隊或當事人。

股權激勵機制方案范文第3篇

關鍵詞：消防安全檔案 預警機制 歸檔范圍

2013年6月3日吉林省吉林寶源豐禽業有限公司發生特大火災，造成120人遇難，70人受傷。這起近年來傷死人數多和經濟損失巨大的事故，震驚國人，再度引起了人們對火災事故的高度關注和反思。作為防火重點單位的船舶施工企業，應該從中反思什么？筆者認為，應該從事故發生的原因等方面，反思如何通過研究船舶消防安全檔案，及時發現和提醒船舶彌補消防工作的缺陷，建立船舶火災預警機制，預防事故的發生。

1 建立船舶消防安全檔案的必要性

工程施工船舶是船舶施工企業的“吃飯工具”，造價昂貴，一艘工程施工船舶造價動輒幾千萬人民幣，大型的施工船舶造價甚至近20億人民幣。如此昂貴的船舶，一旦發生火災將造成人員和財產的巨大損失，后果不堪設想。因此，建立船舶消防安全檔案，建設船舶火災預警機制，對預防船舶火災，指導船舶開展船舶消防安全管理以及事故的應急處理都具有重要意義。

1.1 建立船舶消防安全檔案有利于提高船舶處理火災事故的能力。工程施工船舶由于結構緊湊、空間較小，并裝載有燃料油和船舶正常營運所需的其他油料、物料，一旦發生火災，火情易蔓延、難控制，滅火較為困難，容易造成群死群傷事故。加上船舶營運的獨立性較強，遠離岸基，一旦發生火災，不易及時得到外援，滅火的任務往往只能由船上人員獨立承擔。因此，建立船舶消防檔案歸檔制度，建立消防檔案，能促進船舶按制度要求開展消防工作，從中熟悉船舶的消防設備布置和管理情況，熟悉每個崗位的消防應急處理的要求，掌握各類消防設備設施的使用要求；能促使船舶的主要管理人員熟悉組織和指揮滅火的程序，做到組織有效，指揮得當；能使船員掌握各自在滅火中的崗位、職責和做法。建立消防安全檔案，能進一步提高船員處置火災事故的能力。

1.2 建立船舶消防安全檔案有利于為船舶火災滅火和救援提供支持。鑒于船舶結構和獨立運營的原因，船舶一旦發生火災，來自岸基的救援相當重要。要有效實施救援，岸基部門需要了解船舶結構、設備布置、設備狀態、人員配置、消防演練等一系列情況，才能制訂最合適的救援方案。而在船舶發生火災的緊急情況下，制訂救援方案，查閱船舶消防安全檔案是最有效、快捷的途徑。

1.3 建立船舶消防安全檔案有利于提高船舶消防安全管理水平。船舶消防安全檔案是船舶消防活動情況的歷史紀錄，通過查閱消防檔案，可以考察船舶消防活動情況，找出消防安全隱患，督導船舶完善消防設備、設施，整改消防安全活動缺陷，提高消防安全管理水平，預防事故的發生。

1.4 建立船舶消防安全檔案是船舶消防安全教育的重要資料。安全源于教育，建立船舶消防安全檔案不僅可以為船舶安全教育提供現成、直接的資料，而且可以通過對檔案的分析，總結出船舶消防安全工作的特點、難點，以及應該特別予以重視的問題、設備等，將這些分析、研究的結果作為船舶消防安全教育的資料，更具有針對性，更有利于提高船舶消防安全教育的效果。

2 船舶施工企業船舶消防安全檔案的現狀

2.1 船舶消防安全檔案的建立未引起高度重視。在船舶施工企業，船舶是企業的“吃飯工具”，建立船舶消防安全檔案應是船舶施工企業檔案工作的重要組成部分，但有的船舶施工企業只重視工程項目檔案、科技檔案、文書檔案和財務檔案的收集、歸檔和管理，船舶檔案也大都停留在船舶建成時歸檔的文件材料，少有收集和建立專門船舶消防安全檔案。究其原因，主要是企業存在著“重生產、輕檔案”和“檔案歸檔案，工作歸工作”的兩張皮傾向，沒有將船舶消防安全檔案的建立擺到事關企業發展的基礎性工作的戰略高度上來重視。

2.2 制度不健全。船舶安全管理制度很多，但筆者發現，很多船舶施工企業沒有建立船舶消防安全檔案的制度。因為制度的缺失，責任不清，獎罰無據，這導致船舶消防安全檔案的開展未引起足夠的重視。

2.3 管理不到位。部分船舶施工企業的檔案部門只是被動地坐等各船舶送上來的消防文件材料，不重視船舶消防檔案制度建設和日常的指導和監督工作。另一方面，船舶施工企業大多為國有老企業，一般情況下船舶的施工生產和生產安全由工程生產部門管理，消防安全由保衛部門管理，設備安全由船舶設備部門管理，檔案由辦公室管理，這其中有的職能相互交叉，管理職能上存在著多頭管理的情況，這導致了誰都管，誰都不管好的情況。

3 建立船舶消防安全檔案的思路

3.1 建立健全船舶消防安全檔案責任制度是關鍵。有制度才能明確責任，才能保證工作的正常運行。船舶消防安全檔案責任制度一要明確船舶的歸檔責任，確定船長是船舶消防安全檔案的責任人，對船舶消防安全檔案收集、立卷、歸檔工作負全責，并將船舶消防安全檔案的歸檔工作納入船長年度考核的內容。二要確定與消防安全檔案工作有關的部門的職責，明確獎懲。

3.2 建立健全船舶消防安全檔案管理制度，以規范和指導船舶和相關部門開展船舶消防安全檔案，應確定船舶消防安全文件資料歸檔范圍，建立歸檔工作制度，做到船舶消防安全文件材料一經形成立即歸檔。

3.3 提高認識，舍得投入。船舶消防安全檔案的建立與文書檔案、科技檔案和會計檔案的建立不同，有其特殊性，一是船舶遠離岸基，如何將一經形成的文件資料盡快歸檔并及時傳送到岸基的檔案部門，以便船舶一旦火災時岸基能夠及時從檔案中查到有效信息，確定救援方案。這需解決檔案傳輸的技術問題。二是船舶消防檔案的歸檔主體是船員，在目前的船員配置中沒有檔案員的配置，而且目前大部分的施工船舶配員緊張、施工任務重，不可能安排專人從事歸檔工作，歸檔工作要在船員下班后利用業余時間進行。這需解決配員問題或是激勵機制問題。三是絕大數船員沒有接受過檔案專業知識的教育，不能按規范要求完成收集、立卷工作。這需解決船員的檔案知識教育問題。要解決上述三個難題，企業的管理者以及船舶的領導必須對船舶消防安全檔案工作的重要性有清醒的認識，只有這樣，才能舍得投入，研究和實施有別于文書檔案、科技檔案、會計檔案又適合施工船舶實際情況的歸檔方法，才能舍得制訂和實施兼職檔案員的激勵措施，才能舍得購置現代辦公設備，改善硬件環境，解決立卷歸檔、傳輸的設備問題。

4 船舶消防安全檔案的基本內容

船舶消防安全檔案是船舶施工企業檔案中不可缺少的一部分，應包括以下的內容：

①船舶設備設施的分布情況：應包括船舶平面圖、消防設施布置圖（電氣設備、報警設備、滅火設備和逃生通道以及必要的關閉裝置的圖紙）。如果船舶修理時對這些設備的位置進行調整，應及時對上述圖紙進行改正。

②船舶消防規章制度：應包括防火控制圖、船舶應變部署表、船舶防火安全知識手冊和消防安全操作手冊等。

③船舶消防設備設施的檢查和修理的文件材料。

④船舶消防應急預案以及消防演練的文件資料：包括專項應急預案、現場處置方案，消防演練的方案以及形成的文字、圖片、視頻等資料。

⑤消防安全教育的文件材料。

⑥船舶消防安全事故的文件材料。

5 結語

建立船舶消防安全檔案是支撐船舶施工企業健康發展的一項重要的基礎性工作，它的建立、運用和發展將為船舶施工企業的安全生產和船舶的火災預警起到重要的促進作用。

參考文獻：

[1]羅愛武.消防檔案的建立[J].商，2013（02）.

股權激勵機制方案范文第4篇

熱鬧過后，“股權激勵之門”為誰開啟？又該如何打開？成為兩個必須回答的問題。

如何激勵？

“股權激勵”為誰開啟？這個問題的答案比較清晰。

隨著國內產業結構的調整和升級轉型，民營企業發展出現嚴重的兩級分化，資產資本化為代表的股權投資正逐漸成為財富增長的主要方式。而“新三板”的擴容為創業型、創新型、成長型企業帶來了財富新機遇，戰略新興產業將在這一際遇下呈現爆發式的增長，而股權激勵機制和股權激勵投資將成為企業成長的關鍵環節。

股權激勵已成為一種常見的企業管理實踐。比如，某公司在2012年按照每股5角錢的價格向員工配股，2015年員工按照這一價格行權，此時如果公司經營業績好，股價可能已經提升至10元，員工就獲得了每股9.5元的增值收益。如果公司價值沒有提升，員工也可以選擇不買。

今年以來，上市公司十分熱衷推行股權激勵計劃。通過Wind資訊統計，今年已有53家公司實施了股權激勵，中小板、創業板共計占44家，占比高達83%，主板公司則共計有9家。從行業分布來看，戰略新興產業的公司最愛股權激勵。比如，計算機應用服務業、專用設備制造業、電器機械及器材制造業、電子元器件制造業等行業的上市公司最積極。似乎在一夜之間，股權激勵就對于整個資產管理行業都將產生革命性影響。

2007年后，股權激勵一直是原本高薪的金融行業的敏感話題。但面對人力依賴性的發展模式以及人才外流的現狀，6月1日，新《證券投資基金法》正式實施，并為股權激勵正式正名。

修訂后的該法規定，“公開募集基金的基金管理人可以實行專業人士持股計劃，建立長效激勵約束機制”，并放開持股5%以下股權轉讓的行政審批。

民生加銀總經理俞岱曦表示，如果政策允許，民生加銀也將是第一批實施股權激勵的基金公司，大股東對此的態度是鮮明支持的。不過他認為，股權激勵方案的難點是激勵的同時約束機制如何建立，以及基金公司股權的定價問題等，目前他們還未急于著手制定方案。

南方基金董事長、代總經理吳萬善亦有類似表示，另一家小型基金公司天弘基金也是業內公知的股權激勵方案的積極籌備者。

在過去的數年中，基金公司高管和基金經理的頻繁變動，始終是困擾整個金融行業的一個難題。

就在5月28日，富安達基金公司公告，公司總經理李劍鋒因工作調動，華寶興業同日也人士變更公告，宣布公司常務副總經理謝文杰由于工作變動原因離職。稍早之前，華夏基金副總經理劉文動亦因個人原因離職。初步統計顯示，僅今年以來，至少有24家基金公司發生35起高管變更。其中，總經理變更便達到了8起，其余高管變動多數為增聘副總經理。

與此同時，剔除剛成立的新基金后，今年以來共有126位基金經理發生變動。2012年，按更換基金經理時的人均任職年限來看，任職時間中位數為1.51年。對于基金經理來說，“研究員—助理基金經理—明星基金經理—轉投私募”似乎已經成了一種固定的模式。

全國政協委員、交銀施羅德基金副總經理謝衛的一紙提案，引發了業內的討論。謝衛說，伴隨近幾年基金業的快速發展，市場競爭日趨激烈，基金公司人才流失的問題日趨嚴重。基金公司如何吸引和留住優秀人才服務于更廣大的投資者，成為促進行業進一步發展亟待解決的重要問題。

在他看來，目前基金公司的股權結構并未體現人力資本的重要性。國外基金業不乏由個人發起設立或者參股的資產管理公司，而且有限合伙制和股權激勵機制的實行也較為普遍。以美國為例，久負盛名的大型基金公司Fidelity的股權結構中，家族持股49%，員工持股51%，而Invesco景順集團中也有40%的股權為員工持有。

他建議，可以借鑒國外成熟成功的經驗設計適合中國國情的基金公司股權激勵方案。

如何開啟？

那么，激勵之門如何開啟？答案則復雜很多。

股權激勵看似簡單，其實有很多地方需要權衡。經緯中國創始管理合伙人邵亦波曾談到易趣的例子。易趣在這方面走的是硅谷道路，期權發得早，員工過了試用期就發，幾乎每人都有。這樣做的好處是可以齊心協力把公司做成功，大家都高興。壞處是每個人“免費”拿到，很多人不夠珍惜，覺得期權不會值很多錢。有家從事網絡安全服務的企業，業務進展不佳，為提振士氣，老板決定對競選出的10名核心高管進行1.5%的期權獎勵，這讓其投資人大為震驚：太少了。顯然，該公司激勵不足。股權激勵如果不到位，等于沒激勵。

盡管股權激勵措施能保留核心骨干人才，不過也有不少公司遭到詬病。比如，4月11日，萬潤科技股權激勵修正草案，遭到流通股東的否決。投資者都明白，所謂的股權激勵，應該是鼓勵公司高管多為公司創造利潤的驅動力。對于全體股東而言，股權激勵的惠及面很大，未必能夠達到預期的效果。

股權激勵被冠以“金手銬”的稱號，但實際上股權激勵就是雙刃劍，如果是好的激勵方案，或許對穩定公司經營管理具有一定作用，但如果條件過低就會損害股東利益。此外，股權激勵還會涉及到行權條件、價格以及費用問題。市場人士則指出，上市公司股權激勵的“成色”參差不齊，只有高行權條件的才能真正促使高管用心去提升公司業績。

股權激勵機制的最大質疑者巴菲特曾經表示，當今的股權激勵機制是讓高管們去做高股價，而不是公司業績。從這個角度講，目前所謂的“金手銬”只發揮了金子的激勵作用，并沒有將高管利益與公司利益緊緊“銬”在一起。

數據表明，約30%實施股權激勵的公司業績并不理想，一些上市公司剛完成激勵計劃，業績就出現了下滑，高管也沒有業績壓力。

股權激勵機制方案范文第5篇

一、我國關于股權激勵研究的背景分析

我國真正意義的股權激勵制度始于1999年的內部職工股和公司職工股制度，2003年的管理層收購熱潮推動了股權激勵制度在我國的發展。

然而，在國外倍受推崇的股票期權激勵制度由于我國存在股權分置情況而難以實行。長期以來，我國上市公司股權高度集中在非流通的國有股和法人股手中，存在內部人控制現象嚴重，公司的治理結構受非市場因素影響大，經理人員選拔和治理機制失效等現象。截至2004年底，我國上市公司總股本7149億股，其中非流通股份4543億股，占上市公司總股本的64％。由于2/3的非流通股不能流通，高管人員即使獲得公司的股票，也無法通過二級市場兌現獲益。而且，上市公司經營者的持股比例普遍較低，股權激勵措施并沒有產生很強的激勵作用。所以，時至2003年底，在我國1285家上市公司中，只有112家公告實行了股權激勵制度，僅占所有上市公司的8.72％。

股權分置改革是股權流通性優化的最有效和最直接的途徑，其可與股權激勵機制的建立形成良性互動。2005 年4 月底，上市公司股權分置改革正式開始。截至2006年4月1日為止，深滬兩市已有63％的公司推出了股權分置改革方案，流通市值比例已過半，其中一部分公司在進行股權分置改革的同時推出了股權激勵計劃。從2005 年5月第二批股改試點公司到第九批共有28家上市公司公布了股權激勵計劃。這一時期的股權激勵，激勵方式上有股票和股票期權兩種；在方案確定上，仍有28%的公司處于觀望狀態；從財務特征看，其凈資產收益率均值為5.28%，資產負債率均值為46.12%。股權分置改革為上市公司考核與激勵機制創造了更加成熟的市場條件，這也使股東對管理層的考核與激勵從靜態目標向動態目標轉變（吳曉求，2006）。

隨著我國股權分置改革試點成功，市場對建立股權激勵機制的呼聲日益高漲。2006年新修訂的《公司法》、《證券法》和《上市公司股權激勵管理辦法》試行（以下簡稱《管理辦法》）并實施，消除了上市公司實施股權激勵的法律障礙，并為其實施提供了相應的制度保證。從《管理辦法》實施至2010年4月，滬深兩市共有156家上市公司公布其股權激勵方案（上交所70家，深交所86家）。但是，其中宣告停止實施的有53家。由此可見，股權激勵并未在我國上市公司中得到廣泛應用，股權激勵制度實施依然困難重重。所以，對國內股權激勵效應的進一步研究具有其現實意義。

二、我國關于股權激勵效應的研究現狀分析

隨著《管理辦法》的與實施，股權激勵制度在我國上市公司中得到普遍推廣，關于股權激勵效應的理論研究也受到空前的重視。本文以“股權激勵”為關鍵詞，通過中國知網、萬方數據庫等渠道，檢索到1999年至2010年間研究相關文獻共計2055篇，研究文獻的發展軌跡如圖1所示。其中，2004年和2005年為我國股權分置改革時期，股票的全流通為股權激勵的實施鋪好了基石，各方面法規、制度待定，對股權激勵的前景難以確定，因此，研究文獻的數量有所回落，2006年的論文數量大幅度增加應該與同年《管理辦法》的與實施有很大關系。

從內容看，研究股權激勵效應的文獻共383篇，如表1所示，相關研究主要集中于股權激勵對公司績效、治理效應的研究，占樣本總數的63.71%（財務業績24.02%，財富效應7.83%，治理效應31.85%），大多數學者肯定了股權激勵的積極效應。還有部分學者從機制、制度角度研究激勵效應理論，并結合實踐發展了激勵效應的研究；而關于負面效應的研究明顯滯后，只占樣本總數的10.97%。就研究方法而言，有近50%的論文采用實證研究法，但由于股權激勵在我國的實施時間短、樣本數量少等原因，實證研究中以事件研究法或案例研究法居多。在為數不多的相關與回歸分析中，則有越來越多的學者效仿國外的研究，選取綜合性好的績效指標。

對于財務業績方面的研究，主要集中于股權激勵與公司業績的相關性方面，共有92篇論文，占樣本總數的24%。其中，18.8%選用凈資產收益率（ROE）等綜合業績指標，進行實證研究，總體認為公司業績與股權激勵比率之間具有明顯的正相關關系。關于股權激勵的財富效應的研究，主要以股價、累計異常收益率（CAR）、Tobin-Q等作為衡量股權激勵績效的標準，研究認為，我國上市公司管理層持股與公司價值正相關，但不顯著的結論（陳勇等，2005）；股權激勵方案的公告存在明顯的正面股價效應；非創業型家族企業管理層持股比例與企業價值呈“倒U型”的區間關系（俞鴻琳，2006）。

關于治理效應的研究，實證角度研究的論文有60篇，占樣本總數的15.67%；從理論角度研究的論文62篇，占樣本總數的16.19%。理論研究認為，股權激勵是解決委托問題的有效手段（王俊強，2010），可降低企業成本、提高企業業績、吸引和留住企業關鍵人員；但我國在實施股權激勵過程中也面臨諸多問題，包括合法化的股票來源、不完善的法人治理結構，外部制度環境缺失等。絕大多數從實證角度研究治理效應始于2006年，內容主要集中于研究股權激勵效應的影響因素，并認為公司規模越大，激勵股權分布結構越不均勻；股權集中度越高，激勵股權分布結構越趨于均勻；企業成長性、企業規模與控股股東性質是影響公司股權激勵方式選擇的顯著性因素；管理層持股比例處于中間時，與公司全要素生產率正相關，持股比例較低或較高時，二者則呈現負相關關系；管理層持股與債務期限結構之間存在負相關關系；適度的股權激勵部分解決了公司治理中存在的“投資不足”現象，卻增加了經理人過度投資的動機（鄔展霞，2006）；也有學者通過問卷調查發現業績評價方法、資本市場有效性、公司法人治理結構是影響樣本公司高管股權激勵效果最為重要的因素。

盈余管理是公司內部治理機制的重要因素，也是股權激勵治理效應研究的重要內容，一般認為，股權激勵更易激發管理層盈余管理。國內學者主要從實證角度研究股權激勵與盈余管理程度的相關性，代表性的觀點為：股權激勵比例與激勵方案實施前的盈余管理程度存在顯著正相關關系；行權期限與激勵方案實施后的盈余管理程度存在顯著負相關關系；股權激勵模式對于激勵方案實施后的盈余管理的影響顯著；董事會機制與上市公司高管盈余管理程度呈顯著負相關關系（李延喜等，2007）。

關于激勵機制及制度效應理論的研究始于《管理辦法》實施之后，共有53篇論文，占樣本總數的13.84%。其中，針對股票期權激勵的論文就有38篇。這方面的研究是在國外較成熟的理論研究基礎上，結合我國實際所做的引申性研究。代表性的觀點有：較之我國傳統報酬激勵機制，股票期權制能使企業經營者和所有者的利益緊密結合，且有助于解決企業長期發展問題；股票期權激勵機制真正發揮作用，需要完善的內部法人治理機制和外部完善的政策法規、證券市場及經理人市場等（同勤學，2009）；隨著公司內外部環境的改變，股票期權的定價問題凸顯，選擇合適的定價模型，決定著激勵的有效性，有學者提出了隨機執行日的支付型經理股票期權，它利于經理努力工作，提高股價，同時可抑制經理的操縱行為；基于CAPM模型的股權激勵效率的研究發現，授予經理的股票凍結期越長，股權激勵的效率越低（吳凱等，2004）；而在具體實施股票期權激勵時，要注意激勵對象、股票來源、授予數量、行權價格，以及行權期等要素的合理設定；有學者針對長、短期激勵自身的弊端，提出將浮動年薪制與股份期權相結合，采用動態股權激勵模型。

關于股權激勵的會計處理方面的研究共有文獻44篇，占樣本總數的11.49%。在時間分布上，主要集中在2006年我國新的會計準則后，關注點在激勵授予日股票期權等權益工具的會計處理方面。研究認為，股權激勵費用化會計處理直接影響公司利潤，進而決定股價的變動，產生不同的市場反應，這種反應的程度與激勵費用對于公司業績的影響成正比；對于費用化導致公司虧損的上市公司，市場會產生更大的負向反應，激勵費用造成的虧損越大，市場的這種負向反應越顯著（呂長江、鞏娜，2009）；費用化問題迫使上市公司修改激勵方案，改用限制性股票、虛擬股票等激勵方式，并確定合理的激勵工具公允價值。

關于股權激勵負面效應的研究較少，共42篇文獻，占樣本總數的10.97%。多數學者認為，一方面，股權激勵有其固有的缺陷，即當股市處于牛市時，業績平平的經理人易出現“搭便車”現象；而熊市時，經營業績很好的公司經理人卻不能獲得相應股票期權收益；另一方面，股權激勵易于造成管理者粉飾財務報表，進行舞弊管理等道德風險問題。還有部分學者認為，公司的外部制度不完善（包括證券市場，信息披露制度，會計、稅收處理等）是造成股權激勵失效的主要因素。有學者基于哲學角度的研究認為，只有激勵動力匹配、監督約束機制得當、傳導暢通，才能對這種負激勵效應進行有效制衡，使股權激勵真正起到改善公司治理和提升公司價值的作用（李葳、胡運權，2007）。

三、研究結論與啟示

綜上所述，我國關于股權激勵效應理論方面的研究創新很少，而且，對股權激勵負面效應研究的關注度不夠。雖然《管理辦法》的實施為股權激勵效應的實證研究提供了客觀條件，但在回歸分析中，綜合性的績效指標本身的計算卻相當復雜，而且，我國證券市場尚不完善，難免存在市場價值虛增現象。因此，使用這些指標衡量公司價值，有可能造成研究結論的謬誤。

股權激勵的有效實施取決于一系列的經濟因素，而國內學者的研究多集中于公司內部治理特征因素，如企業規模、股權結構、企業成長性、經營者道德風險、投資機會，以及盈余管理等，但卻忽視了經營者自身對股權激勵的影響，而且對盈余管理的研究面比較窄。除此之外，學者還需綜合考慮公司外部治理環境因素，如市場、法規的不完善帶來的系統風險等也是影響股權激勵實施效果的重要方面。

基于以上分析，筆者認為未來的相關研究應著力從以下方面展開：第一，拓寬盈余管理的研究面，從高管盈余管理的角度研究股權激勵的負面效應。近年來，高管進行舞弊性盈余管理的行為層出不窮，而學者對于股權激勵如何引起高管舞弊，二者的內在聯系，以及機理分析等的研究卻很少涉及，這也是我國理論研究有待完善的地方。第二，在影響因素的研究中，增加經營者自身的能力，如高管的管理能力、市場競爭力等因素，注意強制性的期權費用對股權激勵實施的影響。此外，在股權激勵引致風險的研究中，更多注意公司總風險中系統風險的比例，及其與公司股權激勵的相關性研究。第三，股權定價一直是學者關注的問題。定價過高容易導致高管的盈余管理行為。那么，定價過高如何規避；設定怎樣的高低定價標準；采用何種股權定價方法合理。這些都是未來需要解決的問題。

參考文獻：

［1］吳曉求：《股權分置改革后的中國資本市場》，中國人民大學出版社2006年版。

［2］陳勇、廖冠民、王霆：《我國上市公司股權激勵效應的實證分析》，《管理世界》2005年第2期。

［3］俞鴻琳：《國有上市公司管理者股權激勵效應的實證檢驗》，《經濟科學》2006年第1期。

［4］鄔展霞：《我國上市公司股權激勵制度對投資效率的影響分析》，《生產力研究》2006年第8期。

［5］李延喜、包世澤、高銳等：《 薪酬激勵、董事會監管與上市公司盈余管理》，《南開管理評論》2007年第6期。